+7 (499) 322-30-47  Москва

+7 (812) 385-59-71  Санкт-Петербург

8 (800) 222-34-18  Остальные регионы

Звонок бесплатный!

Мсфо учет ценных бумаг

В рамках реформирования бухгалтерского учета в Российской Федерации в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности (далее МСФО) появилась необходимость уточнения состава и содержания показателей, характеризующих инвестиционные процессы, а также обоснования методик их формирования в системе финансового учета.

В первую очередь необходимо научно обосновать подходы к определению содержания термина инвестиции» для целей финансового учета. В современном экономическом лексиконе инвестиции определяют как:

процесс вложения капитала в объекты предпринимательской и (или) иной деятельности организации;

имущество, вкладываемое в объекты предпринимательской и (или) иной деятельности организации;

активы, приносящие инвестиционный доход.

В первом значении категория «инвестиции» применяется в экономике (на микро- и макроуровнях). При этом основной сущностной характеристикой инвестиций является отказ от потребления экономических ресурсов с целью роста капитала в будущем.

Для регулирования правоотношений, возникающих в процессе осуществления инвестиционной деятельности организации, инвестициями называют имущество, включая денежные средства, ценные бумаги, оборудование и результаты интеллектуальной деятельности, принадлежащие инвестору на праве собственности или ином вещном праве, и имущественные права, вкладываемые инвестором в объекты инвестиционной деятельности (недвижимое имущество, ценные бумаги, интеллектуальная собственность) в целях получения прибыли (дохода) и (или) иного значимого результата.

При отражении информации объект инвестиционных процессах в бухгалтерском учете объектом наблюдения являются затраты экономических ресурсов на формирование долгосрочных активов организации. В отечественной системе бухгалтерского учета категория «инвестиции» для обозначения конкретного объекта учета не применяется. Анализ нормативно-правовых актов позволяет сделать вывод о том, что этот термин является синонимом «вложения», и, следовательно, обозначает процесс либо вкладываемое имущество. Однако, по нашему мнению, это неверно.

Согласно МСФО под инвестициями понимаются активы, приносящие экономические выгоды в форме процентов, дивидендов, роялти и арендной платы, а также в форме повышения стоимости капитала. Таковыми являются финансовые инструменты, а также материальные объекты, предназначенные для сдачи в аренду. Типовым планом счетов бухгалтерского учета, применяемым в Российской Федерации, для учета данных активов предназначены счета 58 «Финансовые вложения» и 03 «Доходные вложения в материальные ценности». В связи с тем, что термин «вложение» характеризуется как процесс, а на указанных счетах учитываются активы, представляется целесообразным переименовать их следующим образом:

счет 03 «Инвестиционная собственность»;

счет 58 «Инвестиции».

В стандарте МСФО № 40 «Инвестиционная собственность», инвестиционная собственность детерминируется как собственность, находящаяся в распоряжении собственника и предназначенная для получения арендных платежей, доходов от прироста стоимости капитала. Предложенное переименование счета 03 «Доходные вложения в материальные ценности» позволит приблизить национальную систему учета к международной.

Формирование инвестиционного портфеля сопряжено с затратами экономических ресурсов. Отечественная модель финансового учета не предполагает выделения в обособленные объекты процесса инвестирования и собственно сформированной стоимости инвестиций, как его результата. Вместе с тем ряд нижеприведенных обстоятельств позволяет расценивать этот подход как недостаток:

· необходимость учета затрат, связанных с приобретением финансовых инструментов, произведенных до момента их поступления в организацию. Например, стоимость оплаченных (причитающихся к оплате) информационных и консультационных услуг в связи с принятием решения о совершении сделки купли-продажи ценной бумаги. Согласно действующей методике учета данные затраты находят отражение непосредственно на счете 58 «Финансовые вложения». Следовательно, пользователями финансовой отчетности значение показателя «Финансовые вложения» может быть воспринято как наличие конкретного финансового инструмента, которого в собственности организации еще не существует;

· организация финансового учета должна способствовать снижению трудоемкости процесса составления финансовой отчетности. О вложениях денежных средств в финансовые инструменты организация раскрывает в ф. № 4 «Отчет о движении денежных средств». При использовании одного счета 58 «Финансовые вложения» для определения суммы денежных средств, направленных на приобретение финансовых инструментов, необходима специальная выборка информации. Применение же отдельного счета для отражения процесса инвестирования ресурсов позволит облегчить процесс составления финансовой отчетности.

Принципы, методы и процедуры ведения бухгалтерского учета должны согласоваться с целями, задачами и содержанием финансовой отчетности. Показатели, характеризующие инвестиционную деятельность организации, раскрываются в отчете о движении денежных средств. Следует отметить, что в нормативно-правовых актах по бухгалтерскому учету инвестиционная деятельность трактуется неверно. Так, по данным таблицы 1 наблюдается несоответствие содержания операций по движению денежных средств, осуществляемых в рамках инвестиционной деятельности, в отчетности Российской Федерации и МСФО.

В рамках обозначенной проблемы следует обратить внимание и на правомерность применения в отечественном учете понятия «эквиваленты денежных средств». По МСФО к активам, классифицируемым как эквиваленты денежных средств, относятся не рискованные краткосрочные высоколиквидные финансовые инструменты, быстро и с минимальными потерями конвертируемые в денежные средства. Все движения этого типа активов не принимаются во внимание при составлении отчета о движении денежных средств. Изменение в объеме вложений в денежные эквиваленты признается деятельностью по управлению денежными средствами, а не операционной, инвестиционной или финансовой деятельностью.

По нашему мнению, вышеприведенные предложения по организации финансового учета инвестиций позволят приблизить отечественную модель учета в соответствие с принципами и положениями, установленными МСФО.

1. Подходы к определению содержания инвестиционной и финансовой деятельностям

Мсфо учет ценных бумаг

Бухгалтерский учет ценных бумаг в соответствии с МСФО

Методика отражения ценных бумаг по МСФО основывается на стандартах IAS 32 «Финансовые инструменты: раскрытие и представление информации» и IAS 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка», вступивших в силу с 1 января 2005 года. Новая редакция IAS 32 заменила собой интерпретации ПКИ 5 «Классификация финансовых инструментов — резервы на условное погашение», ПКИ 6 «Акционерный капитал — вновь приобретенные собственные долевые инструменты», ПКИ 17 «Капитал — затраты по сделкам, затрагивающим капитал компании».

Эволюция стандартизации оценки финансовых инструментов в учете представлена в таблице Приложения 5.

Согласно МСФО, ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи, — это непроизводные ценные бумаги, которые организация намерена удерживать в течение неопределенного периода времени и которые могут быть проданы в зависимости от требований ликвидности или изменения процентных ставок, обменных курсов или цен на акции. В портфель ценных бумаг, имеющихся в наличии для продажи, включаются ценные бумаги, которые не были включены в ссуды и дебиторскую задолженность, ценные бумаги, удерживаемые до погашения, или ценные бумаги, предназначенные для торговли. Как в случае и с портфелем ценных бумаг, предназначенных для торговли, организация также вправе изначально отнести к данному портфелю любые ценные бумаги, кроме торговых.

Первоначально ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи, учитываются по стоимости приобретения, включающей затраты по сделке, и впоследствии переоцениваются по справедливой стоимости. К затратам по сделке относятся вознаграждение и комиссионные, уплаченные агентам, консультантам, брокерам и дилерам, сборы регулирующих органов и фондовых бирж, а также налоги и сборы за перевод средств. Затраты по сделке не включают распределенные внутренние административные расходы и затраты по управлению активами.

Справедливая стоимость ценных бумаг определяется либо на основе их рыночных котировок, либо с применением различных методик оценки с использованием допущения о возможности реализации данных ценных бумаг в будущем.

Если ценная бумага продается на активном рынке с установлением по ней соответствующей рыночной котировки, то справедливой стоимостью признаются последние котировки на покупку или цена спроса.

Если ценная бумага продается на внебиржевом рынке, то справедливой стоимостью признается цена последней котировки на покупку при условии, что не произошло существенных изменений в текущей экономической среде с момента проведения сделки и до отчетной даты.

Если рыночная котировка отсутствует или рынок по данной ценной бумаге не активен или не организован (т.е. объемы сделок незначительны относительно общего количества подлежащих оценке торгуемых единиц финансового инструмента), то справедливая стоимость определяется с применением нескольких технических способов оценки:

метода дисконтирования будущих денежных потоков, ожидаемых от ценной бумаги по преобладающей рыночной ставке процента для аналогичных финансовых инструментов на дату расчета справедливой стоимости;

сопоставления со стоимостью аналогичного инструмента;

математических моделей оценки опционов.

Если отсутствует необходимая и (или) достоверная информация о рыночных ценах, то может быть применена экспертная оценка.

Приемлемый метод оценки должен учитывать все факторы, которые участники рынка принимают во внимание при установлении цены. Он должен соответствовать утвержденным методикам ценообразования финансовых инструментов. Обычно выплаченная или полученная за финансовый инструмент сумма является наилучшей первоначальной оценкой справедливой стоимости.

МСФО при определении справедливой стоимости исходят из допущения о том, что справедливая стоимость должна быть определена с большой степенью достоверности. Безусловно, позиция специалистов международной отчетности в отношении методов оценки должна быть четко аргументирована и закреплена в профессиональном суждении.

Заметим, что рассматриваемый портфель не дублирует портфель финансовых активов, предназначенных для торговли. Дело в том, что портфель ценных бумаг, предназначенных для торговли четко отражает торговую цель приобретения, а портфель ценных бумаг, удерживаемых до погашения, определяется инвестиционной целью вложения средств в ценные бумаги. Портфель ценных бумаг, имеющихся в наличии для продажи, не имеет четко определенной цели. Таким образом, в него включаются те ценные бумаги, в отношении которых у организации нет однозначных намерений.

Классифицировать ценные бумаги в данный портфель на практике значительно легче, чем, например, в портфель ценных бумаг, удерживаемых до погашения или предназначенных для торговли. Это связано с тем, что специалисту МСФО при классификации ценных бумаг не придется проводить тест на «твердое намерение» или гарантировать однозначно торговую цель приобретения.

В отличие от портфеля ценных бумаг, удерживаемых до погашения, данный портфель не предъявляет дополнительных требований к ценным бумагам, таких, как фиксированный срок погашения или фиксированные платежи в момент их отнесения в состав ценных бумаг, имеющихся для продажи. Это создает дополнительные возможности при классификации организацией инвестиций в ценные бумаги.

Таким образом, к данной категории могут быть отнесены:

долевые инструменты других организаций;

приобретенные права требования и другие ценные бумаги.

В портфель ценных бумаг, имеющихся в наличии для продажи, включаются все долевые ценные бумаги, за исключением торговых ценных бумаг. Согласно МСФО 39 все инвестиции в долевые ценные бумаги должны быть отражены по справедливой стоимости.

При оценке различных видов ценных бумаг по справедливой и амортизированной стоимости важен вопрос выбора цены активного рынка ценных бумаг. Дело в том, что активных рынков может быть много и цены на них могут серьезно различаться между собой. МСФО здесь дают полную свободу специалисту, разрешая ему выбрать любой активный рынок и в качестве справедливой цены выбрать наиболее благоприятную. Логика такого выбора проста: справедливая стоимость — это стоимость, по которой данные ценные бумаги могут быть реализованы в самое короткое время.

Это интересно:  Общее имущество супругов это

Котируемые цены можно легко и регулярно получать, и такие цены отражают фактические и регулярно совершаемые рыночные сделки между независимыми сторонами, т.е. данные являются достоверными. Чтобы определить котируемые цены, необходимо прежде всего проанализировать историю операций с ценными бумагами, а затем провести интервью со специалистами, отвечающими за проведение операций с ценными бумагами (как правило, это специалисты фондового или экономического отдела). Как показывает практика, наибольший результат дает беседа со специалистами, так как предоставляет достаточно информации для определения цели приобретения и ожиданий руководства от вложений в данный тип ценных бумаг.

Тест на обесценение в данном случае можно не проводить, так как данный портфель чаще всего отражается по справедливой стоимости, определение которой исключает необходимость в формировании резервов на возможные потери. Однако бывают и исключения.

При наличии стандартных условий покупка и продажа ценных бумаг, имеющихся в наличии для продажи, отражаются на дату заключения сделки, которая является датой, на которую у организации возникает обязательство купить или продать данный актив. Все прочие покупки и продажи отражаются как форвардные операции до момента расчетов по сделке.

Финансовый результат от изменения справедливой стоимости финансовых активов, имеющихся в наличии для продажи, должен быть отражен на счетах собственных средств (капитала). В международной практике такой учет называют отсроченным.

Отметим объективные доказательства обесценения ценных бумаг, на основании которых убытки из капитала переносятся на счета учета доходов и расходов. Убытки от обесценения возникают, если существуют объективные признаки обесценения в результате одного или нескольких событий, имевших место после первоначального признания ценных бумаг, и если это событие оказывает такое воздействие на предполагаемые будущие потоки денежных средств по финансовому активу, которое поддается достоверной оценке. Убытки, ожидаемые в результате будущих событий, не подлежат признанию вне зависимости от вероятности наступления таких событий.

Объективными и существенными признаками обесценения являются:

значительные финансовые трудности эмитентов или должников;

нарушение условий договора;

предоставление кредитором льготных условий по экономическим или юридическим причинам, связанным с финансовыми трудностями заемщика, на что кредитор не решился бы ни при каких обстоятельствах;

вероятность банкротства или финансовой реорганизации;

исчезновение активного рынка для данного финансового актива по причине финансовых трудностей;

наличие доступной информации, свидетельствующей об определимом уменьшении предполагаемых будущих потоков денежных средств с момента первоначального признания активов.

Сумма убытка, которая списывается со счетов учета капитала и отражается в прибыли или убытке, представляет собой разность между затратами на приобретение актива за вычетом каких-либо выплат основной суммы и амортизации и текущей справедливой стоимостью за вычетом убытка от обесценения этого актива, ранее отраженного в прибыли или убытке. Убытки от обесценения, признанные в отчете о прибылях и убытках для инвестиции в долевой инструмент, классифицированный в качестве имеющегося в наличии для продажи, не должны быть реверсированы через прибыль или убыток. Если в последующий период справедливая стоимость долгового инструмента, классифицированного в качестве имеющегося в наличии для продажи, увеличивается, а увеличение может быть объективно соотнесено с событием, имевшим место после признания убытка от обесценения в прибыли или убытке, то такой убыток от обесценения подлежит реверсированию, а реверсируемая сумма подлежит признанию в прибыли или убытке.

Перевод финансовых инструментов из одного портфеля в другой осуществляется на основе соответствующего решения руководства при изменении цели или предназначения приобретения ценных бумаг. При переводе ценных бумаг из одной категории в другую изменяются порядок и принцип их учета.

В соответствии с МСФО 39 перевод финансовых инструментов из одной категории в другую производится достаточно редко, а перевод в категорию «учитываемых по справедливой стоимости c отражением ее изменения в прибыли или убытке» и из нее запрещен. Таким образом, если ценные бумаги отражены в портфеле ценных бумаг, предназначенных для торговли, то эти ценные бумаги будут учитываться в данном портфеле на протяжении всего срока их обладания вплоть до выбытия.

Перевод ценных бумаг из портфеля ценных бумаг, удерживаемых до погашения, не должен осуществляться часто, учитывая необходимость «твердого намерения» держать их до погашения. Перевод из одного портфеля в другой связан с «неблагоприятными правилами» для портфеля и приводит к негативным последствиям. Например, у инвестора, который анализирует отчетность данной организации, составленной в соответствии с МСФО, может возникнуть недоверие к намерениям банка и сбалансированности проводимой им политики в области управления активами и пассивами. Потому ценные бумаги, переведенные из категории «удерживаемых до погашения» в результате изменения намерений или возможностей, рассматриваются как их продажа, и вся категория становится «разрушенной». Наиболее распространенная реклассификация обусловлена «разрушением» категории, когда оставшиеся объекты на два года переходят в категорию ценных бумаг, имеющихся в наличии для продажи. При этом в случае возникновения «разрушенной категории» в категорию «имеющиеся в наличии для продажи» будут переведены все ценные бумаги данного портфеля, а не только те, по которым была осуществлена продажа. При таких обстоятельствах активы переоцениваются по справедливой стоимости, а возникшая разница признается в капитале. В данном случае балансовая стоимость финансовых активов на дату реклассификации переоценивается по амортизируемой стоимости. Какая-либо уже признанная нереализованная прибыль или убытки остаются в капитале до тех пор, пока актив не обесценится или не прекратится его признание.

Перевод ценных бумаг, удерживаемых до погашения, в другие категории осуществляется по справедливой стоимости на дату перехода с отнесением эффекта переоценки (разницы между амортизированной и справедливой стоимостью):

на счета капитала (в случае перевода в портфель «имеющихся в наличии для продажи»);

на прибыль текущего года (в случае перевода в портфель «предназначенных для торговли»).

Ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи, переводятся в другие категории в следующем порядке. При переводе в категорию ценных бумаг, предназначенных для торговли, оценка не меняется, так как обе категории предполагают оценку ценных бумаг по справедливой стоимости. Сумма ранее произведенной переоценки, числящаяся на счетах капитала, отражается в отчете о прибылях и убытках в момент продажи ценных бумаг из торгового портфеля. При переводе в категорию ценных бумаг, удерживаемых до погашения, балансовая стоимость, основанная на справедливой стоимости, с момента перевода признается новой величиной амортизированных затрат. Прибыль (убыток) прошлых периодов, полученная по указанным ценным бумагам и отнесенная непосредственно на счета капитала, амортизируется в течение оставшегося срока ценных бумаг, удерживаемых до погашения. Разница между новой величиной амортизированных затрат и суммой к погашению амортизируется в течение оставшегося срока ценных бумаг путем корректировки дохода, что аналогично амортизации дисконта.

Методика отражения ценных бумаг по МСФО

Торговые ценные бумаги

К торговым ценным бумагам также относятся ценные бумаги, полученные при исполнении следующих сделок, в случае если у банка имеется намерение продать их в течение трех месяцев в целях получения прибыли:
— ценные бумаги, проданные в рамках сделки по договорам РЕПО;
— ценные бумаги, переданные в заем;
— приобретение (учет) векселей.
Торговые ценные бумаги — это ценные бумаги, которые приобретаются с целью получения прибыли за счет краткосрочных колебаний цены и (или) торговой маржи, или ценные бумаги, являющиеся частью портфеля, фактически используемого Банком для получения краткосрочной прибыли.
Банк классифицирует котируемые и некотируемые по законодательству Российской Федерации ценные бумаги в категорию «Торговые ценные бумаги» по МСФО, если имеются намерения продать их в течение 6 месяцев (180 календарных дней) с момента приобретения.
Ответственный работник банка формирует и документирует мотивированное суждение по торговым ценным бумагам по форме, утвержденной в регламенте банка по трансформации финансовой отчетности. Данные, изложенные в мотивированном суждении, переносятся в ведомость корректировок. В том случае, если портфель ценных бумаг достаточно велик, для формирования профессионального суждения создается разработочная таблица по торговым ценным бумагам.
Ниже представлено задокументированное профессиональное суждение. В качестве примера приведено суждение по сторнированию резервов по ценным бумагам.

Банк классифицирует долговые и долевые ценные бумаги, котируемые по законодательству Российской Федерации, в категорию «Торговые ценные бумаги» по МСФО за исключением долговых ценных бумаг, по отношению к которым есть намерения об удержании до погашения.
Такие ценные бумаги подлежат классификации в категорию или «Инвестиционные ценные бумаги, имеющиеся в наличии для продажи», или «Инвестиционные ценные бумаги, удерживаемые до погашения». Мотивированное суждение по данному вопросу формируется ответственным работником Банка. Данные, изложенные в мотивированном суждении, переносятся в ведомость корректировок и включаются в трансформационную таблицу.
Учтенные векселя Банк классифицирует в категорию «Торговые ценные бумаги» по МСФО, если выполняются следующие условия:
— вексель приобретен с целью перепродажи в течение 6 месяцев (180 календарных дней) с момента приобретения;
— информация о финансовом состоянии векселедателя (плательщика по векселю) публикуется в средствах массовой информации и (или) раскрывается на web-сайтах;
— вексель не является просроченным в соответствии с вексельным законодательством.
Мотивированное суждение по данному вопросу формируется ответственным работником, на которого возложены полномочия по формированию суждений о векселях. Данная информация включается в трансформационную таблицу.
Торговые ценные бумаги учитываются по справедливой стоимости. Реализованные и нереализованные доходы и расходы по операциям с торговыми ценными бумагами отражаются в отчете о прибылях и убытках за период, в котором они возникли, в составе доходов за вычетом расходов по операциям с торговыми ценными бумагами. Процентные доходы по торговым ценным бумагам отражаются в отчете о прибылях и убытках как процентные доходы. Дивиденды полученные отражаются в составе прочих операционных доходов в отчете о прибылях и убытках.
Покупка и продажа торговых ценных бумаг, поставка которых должна производиться в сроки, установленные законодательством или конвенцией для данного рынка и покупка и продажа которых регулируются по «стандартным контрактам», отражаются на дату поставки. Во всех других случаях такие операции отражаются как производные финансовые инструменты до момента наступления первой по времени по условиям сделки даты валютирования — или даты расчетов, или даты поставки.

Это интересно:  Оформление полиса ОСАГО в 2019 году: способы

Оценка акций, по которым ожидается приток денежных средств в виде дивидендов

Торговый портфель ценных бумаг банка «N» включает вложения в акции ОАО «ХХ», приобретенные 06.08.2005 г. в количестве 200 шт., что является незначительной суммой по отношению к общему капиталу эмитента. Банк приобрел данные акции в целях продажи в ближайшее время и получения дохода в виде разницы в ценах продажи и покупки. Акции включены в котировальный лист РТС второго уровня, но сделки с ними крайне редки. Средняя рыночная доходность по акциям аналогичных предприятий данной отрасли составляет 10% годовых. По оценкам банка, данные акции в ближайшие пять лет будут приносить дивиденды в размере 230 руб. на акцию в год. Необходимо оценить справедливую стоимость указанных акций по состоянию на 31.12.2005 г.
С учетом условий обращения данных акций оценку необходимо осуществлять на основе дисконтирования по преобладающей рыночной ставке процента для аналогичных финансовых инструментов. Таким образом, текущая справедливая стоимость указанных ценных бумаг будет равна текущей стоимости будущих денежных потоков по ним, рассчитанным с использованием ставки дисконтирования, равной текущей рыночной доходности акций аналогичных предприятий.

Справедливая стоимость = 200 * (230/1.1 1 )+(230/1.1 2 )+(230/1.1 3 )+(230/1.1 4 )+(230/1.1 5 )=174376

Оценка приобретенных векселей с известным номиналом к погашению

Инвестиционные ценные бумаги, удерживаемые до погашения

Правила переклассификации портфеля активов до погашения

Резерв под обесценение

Учет торговых ценных бумаг в соответствии с МСФО

«Бухгалтерия и банки», N 1, 2005

Учет торговых ценных бумаг ведется в соответствии с МСФО 32 «Финансовые инструменты: Раскрытие и представление информации» и МСФО 39 «Финансовые инструменты: Признание и оценка».

Согласно МСФО 39, ценные бумаги могут быть включены в следующие категории:

  1. финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости с признанием ее изменения в качестве прибыли или убытка;
  2. финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи;
  3. финансовые активы, удерживаемые до срока погашения.

Признание и прекращение признания торговых ценных бумаг

Торговые ценные бумаги признаются в отчетности на дату, когда возникает обязательство по их приобретению.

Признание и прекращение признания операций приобретения и реализации торговых ценных бумаг, имеющих регулярный характер, осуществляется по дате совершения сделки (дата подписания контракта) или дате расчета (дата платежа).

Используемый метод должен применяться последовательно в отношении всех операций приобретения и реализации торговых ценных бумаг, относящихся к одной и той же категории финансовых активов.

Банк прекращает признание, т.е. списывает с баланса ценные бумаги, если переданы договорные права на получение денежных потоков. В таких случаях, как правило, банк передает все риски и выгоды, связанные с ценными бумагами. В некоторых случаях, таких как операции РЕПО, банк передает ценные бумаги, продавая их, но не списывает их с баланса, так как основные риски и выгоды от ценных бумаг остаются у него.

Оценка стоимости торговых ценных бумаг

Торговые ценные бумаги первоначально оцениваются по справедливой стоимости.

Для торговых ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости с признанием ее изменения в качестве прибыли или убытка, первоначальная справедливая стоимость состоит из цены приобретения ценных бумаг.

Для торговых ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи, первоначальная справедливая стоимость состоит из цены приобретения ценных бумаг и фактических затрат по совершению данных сделок (выплаченные брокерские и биржевые комиссионные и аналогичные затраты).

а) ценные бумаги классифицируются как финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости с признанием ее изменения в качестве прибыли или убытка.

Отражение комиссионного платежа брокеру:

б) ценные бумаги классифицируются как финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи.

Отражение комиссионного платежа брокеру:

Если по приобретенным ценным бумагам уже начислены проценты, то эти проценты не включаются в стоимость ценных бумаг, а учитываются отдельно.

Справедливая стоимость ценных бумаг определяется на основании их рыночных котировок. В случае невозможности получения рыночных котировок справедливая стоимость определяется с использованием ценовых моделей или методов дисконтирования потоков денежных средств.

В случае использования методов дисконтирования потоков денежных средств предполагаемые будущие потоки определяются на основании наиболее вероятного прогноза руководства банка, а в качестве ставки дисконтирования используется рыночная ставка по состоянию на отчетную дату по финансовому инструменту с аналогичными условиями. В случае использования ценовых моделей исходные данные определяются на основании рыночных показателей по состоянию на отчетную дату.

После первоначального признания все торговые ценные бумаги оцениваются по их справедливой стоимости на дату переоценки или составления отчетности. Исключение составляют ценные бумаги, которые не имеют рыночных котировок на активно функционирующем рынке и справедливую стоимость которых нельзя определить с достаточной степенью уверенности. Подобные ценные бумаги классифицируются как финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи.

Размер прибыли или убытка от переоценки определяется следующей формулой:

справедливая стоимость на дату переоценки — балансовая стоимость — амортизация премии или + амортизация дисконта.

Справедливая стоимость — это сумма проведенной стоимости всех ожидаемых будущих купонных платежей и номинальной стоимости, которые дисконтированы по текущей эффективной процентной ставке (рыночной ставке на дату переоценки).

Амортизированная стоимость — это сумма проведенной стоимости всех ожидаемых будущих купонных платежей и номинальной стоимости, которые дисконтированы по первоначальной эффективной процентной ставке.

Под премией понимается отрицательная разница между номинальной стоимостью и ценой покупки ценных бумаг.

Дисконт — это положительная разница между номинальной стоимостью и ценой покупки ценных бумаг.

И премия, и дисконт должны быть амортизированы и отнесены на доходы и расходы.

Прибыли и убытки, возникающие при изменении справедливой стоимости торговых ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости с признанием ее изменения в качестве прибыли или убытка, отражаются в отчете о прибылях и убытках.

Прибыли и убытки, возникающие при изменении справедливой стоимости торговых ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи, отражаются в составе собственных средств.

Производятся следующие проводки.

1 января — покупка ценных бумаг:

31 января — переоценка:

Если бы ценные бумаги классифицировались как финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи, то последняя проводка была бы следующей.

31 января — переоценка:

В случае отрицательной переоценки ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости с признанием ее изменения в качестве прибыли или убытка (снижение справедливой стоимости), делается следующая проводка:

Д-т — расход от операций с торговыми ценными бумагами,

К-т — торговые ценные бумаги.

Рассмотрим проводки при последующей переоценке ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи.

В случае отрицательной переоценки ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи:

Д-т — резерв переоценки ценных бумаг,

К-т — торговые ценные бумаги.

Если переоценка конкретных ценных бумаг или портфеля ценных бумаг, классифицированных как финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи, производится впервые и результат переоценки отрицательный, то убыток от переоценки относится к расходам текущего периода:

Д-т — расход от операций с торговыми ценными бумагами,

К-т — торговые ценные бумаги.

В дальнейшем, в случае повышения справедливой стоимости этих ценных бумаг, возникающая прибыль относится к доходам текущего периода в размере ранее признанного расхода.

При продаже финансовых активов, имеющихся в наличии для продажи, получении средств по ним или их выбытии каким-либо другим образом накопленная прибыль или убыток по ним, отраженный в разделе собственных средств, переносятся в отчет о прибылях и убытках. Производится следующая проводка:

Д-т — резерв переоценки ценных бумаг,

К-т — доход от операций с торговыми ценными бумагами.

Признание процентного дохода

Процентный доход по торговым ценным бумагам признается методом эффективной процентной ставки.

Сумма начисленного процентного дохода за период определяется следующей формулой:

купонные проценты начисленные — амортизация премии или + амортизация дисконта за период,

купонные проценты начисленные = номинальная стоимость ценных бумаг х купонная ставка в год / количество периодов;

амортизация премии = амортизированная стоимость на конец предыдущего периода — амортизированная стоимость на конец текущего периода;

амортизация дисконта = амортизированная стоимость на конец текущего периода — амортизированная стоимость на конец предыдущего периода.

Если ценные бумаги приобретаются по их номинальной стоимости, то купонная ставка считается рыночной ставкой.

Если ценные бумаги приобретаются с премией или дисконтом, то процентный доход рассчитывается исходя из эффективной, а не купонной ставки.

Методика отражения вложений в эмиссионные ценные бумаги

И.Ф. Радченко, ЗАО «Грант Торнтон»

Международные стандарты финансовой отчетности МСФО (IAS) 32, МСФО (IAS) 39, МСФО (IFRS) 7 устанавливают требования к признанию и оценке большинства финансовых инструментов, а также к раскрытию информации о характере, степени рисков, связанных с ценными бумагами, и управлении такими рисками. Каковы различия требований МСФО и положения Банка России от 26.03.2007 № 302-П? Какие изменения в учете ценных бумаг произойдут в связи с вступлением в действие с 1 января 2013 года МСФО (IFRS) 9 «Финансовые инструменты»?

В настоящее время вложения в эмиссионные ценные бумаги регулируются следующими стандартами МСФО:

— МСФО (IAS) 32 «Финансовые инструменты: представление информации» — устанавливает определения и принципы представления финансовых инструментов;

— МСФО (IAS) 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка» — устанавливает требования касательно признания и оценки, которые относятся к большинству финансовых инструментов;

— МСФО (IFRS) 7 «Финансовые инструменты: раскрытие информации» — устанавливает требования к раскрытию информации о характере и степени рисков, связанных с ценными бумагами и управлением такими рисками.

В ноябре 2009 г. Совет по Международным стандартам финансовой отчетности (IASB) выпустил МСФО (IFRS) 9, который заменит МСФО (IAS) 39 с 1 января 2013 г. Он вносит ряд изменений, которые будут рассмотрены в конце данной статьи.

По условиям МСФО (IAS) 39 при первоначальном признании акции и облигации должны быть классифицированы в следующие категории:

1. Финансовые инструменты, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток.

2. Инвестиции, удерживаемые до погашения.

3. Финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи.

Помимо перечисленных, МСФО (IAS) 39 также определяет категорию финансовых инструментов «Займы и дебиторская задолженность», которая не рассматривает вложения в эмиссионные ценные бумаги и, соответственно, исключена нами из дальнейшего рассмотрения.

Финансовые инструменты, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток

В положении Банка России от 26.03.2007 № 302-П «О правилах ведения бухгалтерского учета в кредитных организациях, расположенных на территории Российской Федерации» (далее —Положение № 302-П) ценные бумаги, относимые в эту категорию, определяются как «ценные бумаги, текущая (справедливая) стоимость которых может быть надежно определена, классифицированные при первоначальном признании как оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток, в том числе приобретенные с целью продажи в краткосрочной перспективе (предназначенные для торговли)». МСФО (IAS) 39 расширяет категорию, включая в нее производные инструменты, за исключением тех, которые используются как инструменты хеджирования.

Это интересно:  Гражданское право

Производные инструменты не определены законом № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» в качестве эмиссионных ценных бумаг. В силу прямого указания закона к эмиссионным бумагам относятся акции, облигации и опцион эмитента. Тем не менее при подготовке отчетности по МСФО производные инструменты, не предназначенные для хеджирования, относят к финансовым инструментам, определенным в данную категорию.

Примером того, чем отличается отражение по МСФО от РСБУ, может служить учет фьючерсов. По РСБУ фьючерсы до наступления первой по срокам даты расчетов отражают на забалансовых счетах раздела Г, включая нереализованные курсовые разницы по переоценке. В отчетности по МСФО такой фьючерсный контракт будет отражен на балансе организации как финансовый актив или обязательство по справедливой стоимости (переоценка фьючерсного контракта), условия фьючерсной сделки (договорная стоимость, курс сделки) будут раскрыты в соответствии с МСФО (IFRS) 7 в комментарии к отчетности.

Согласно МСФО (IAS) 39 в указанную категорию включаются как финансовые инструменты «предназначенные для торговли», так и любые финансовые активы, которые при первоначальном признании определяются как оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток, за исключением долевых инструментов, которые не имеют котировок на активном рынке (такие финансовые инструменты определяются в категорию «в наличии для продажи»). Отнести котируемые акции и облигации в данную категорию можно, только если эффективность управления такими ценными бумагами оценивается на основании справедливой стоимости или таким образом устраняется непоследовательность принципов оценки или признания, которая возникла бы на основе различающихся подходов.

Классификация

В соответствии с Положением № 302-П данная категория выбирается при первоначальном признании и не может быть переклассифицирована. Согласно указанию Банка России от 17.11.2008 № 2129-У переклассификация была возможна при определенных условиях до 31 декабря 2008 г. включительно. Согласно поправке в МСФО (IAS) 39, выпущенной в октябре 2008 г., непроизводные ценные бумаги, предназначенные для торговли, которые кредитная организация больше не держит для цели продажи или выкупа в краткосрочном периоде, в редких обстоятельствах могут быть переклассифицированы в категорию «в наличии для продажи». Ключевое слово в поправке — «редкие обстоятельства». Например, значительное ухудшение ситуации на мировых финансовых рынках в течение 2008 г. было одним из примеров таких редких обстоятельств, которые являются основанием для реклассификации торговых ценных бумаг из данной категории.

Отражение в учете

По РСБУ и МСФО ценные бумаги данной категории оцениваются по справедливой стоимости. Первоначально бумаги оцениваются по стоимости приобретения, при этом в МСФО цена приобретения принимается без учета затрат по сделкам, которые списываются на расходы. После первоначального признания финансовые инструменты оцениваются по справедливой стоимости. Определение понятия «справедливая стоимость» не различается в международных и российских стандартах, однако методика оценки последующей справедливой стоимости котирующихся бумаг различается.

В учете по РСБУ справедливая стоимость ценных бумаг, торгующихся на активном рынке, рассчитывается на основе рыночной цены, определяемой в соответствии с порядком расчета рыночной цены, утвержденным постановлением ФКЦБ России от 24.12.2003 № 03-52/пс. Для активного рынка это обычно средневзвешенная цена по 10 сделкам, совершенным в течение одного торгового дня, раскрываемая организатором торговли. Для ценных бумаг на неактивном рынке принимается средневзвешенная цена по 10 последним сделкам, совершенным в течение последних 90 торговых дней.

Для котируемых инструментов в соответствии с МСФО (IAS) 39 справедливая стоимость финансовых инструментов определяется на основании их рыночных котировок. Под рыночной котировкой понимается текущая котировка на покупку (bid price) для активов и текущая котировка на продажу (ask price) для обязательств.

На практике при составлении годовой отчетности по МСФО для оценки справедливой стоимости финансовых активов используется последняя котировка на покупку (last bid). В случае отсутствия котировок на последний рабочий день рассматриваются котировки на покупку по предыдущим сделкам. Однако в подобных случаях необходимо учитывать тот факт, что со времени проведения таких сделок экономические условия могли существенно измениться, и в таком случае потребуются соответствующие корректировки. Например, если изменилась безрисковая процентная ставка после последней котировки цены для корпоративных облигаций, то справедливая стоимость должна отразить это изменение условий на основе текущих цен или ставок по аналогичным финансовым инструментам.

В МСФО (IAS) 39 не содержится указаний, как определить, является рынок ценных бумаг активным либо нет. В таких случаях применяется профессиональное суждение. Общее правило таково, что до тех пор, пока кредитная организация может приобрести либо реализовать достаточное количество ценных бумаг по цене, которая несущественно занижена или не включает в себя значительные премии, рынок можно рассматривать как активный.

В случае отсутствия активного рынка существуют другие методы оценки справедливой стоимости (более подробно рассмотрены далее в разделе «Активы, имеющиеся в наличии для продажи»).

Инвестиции, удерживаемые до погашения

Признание и классификация

Определение данной категории в МСФО (IAS) 39 и в Положении № 302-П по сути не отличается. Согласно МСФО (IAS) 39 ценные бумаги, удерживаемые до погашения, — это непроизводные финансовые активы с фиксированными или определенными платежами и фиксированным сроком погашения, которые кредитная организация намерена и способна удерживать до наступления срока погашения. Ключевыми являются понятия «намерение» и «способность» удерживать такие бумаги до срока погашения. МСФО (IAS) 39 определяет, что кредитная организация может относить долговые обязательства в данную категорию в соответствии с определением, даже если произошли продажи или реклассификация из данной категории, но при определенных условиях, и если такие продажи являются единичными событиями. В Положении № 302-П для реклассификации из данной категории в категорию «в наличии для продажи» установлены такие условия:

— если произошло чрезвычайное событие, которое находится вне контроля кредитной организации и которое организация не может предвидеть;

— реализация происходит незадолго до срока погашения (в Положении № 302-П — менее трех месяцев) и таким образом организация получает практически всю сумму основного долга через поступления, отражающие предусмотренные графиком платежи или досрочное погашение;

— реализация происходит в объеме, незначительном по отношению к общей стоимости долговых обязательств, «удерживаемых до погашения».

В других случаях запрещается формировать указанную категорию в течение двух лет и относить все ценные бумаги, удерживаемые до погашения, в категорию «в наличии для продажи» по справедливой стоимости на дату переклассификации.

Долговое обязательство, которое эмитент может отозвать досрочно, удовлетворяет критериям классификации в качестве инвестиций, удерживаемых до погашения, если организация намеревается и имеет возможность удерживать его до отзыва или погашения, и при этом организация возмещает практически всю балансовую стоимость ценной бумаги. Однако если долговое обязательство может быть отозвано на основе, которая не позволит возместить практически всю его балансовую стоимость, то такая ценная бумага перестает отвечать критериям инвестиции, удерживаемой до погашения. При определении возможности возмещения практически всей балансовой стоимости организация учитывает выплаченную премию и капитализированные затраты по сделке.

Продажа ценных бумаг, определенных в данную категорию, по договорам с обязательством обратного выкупа (РЕПО) не ограничивает намерение и возможность организации удерживать такие бумаги до погашения. Однако если ожидается, что организация получит какие-либо другие похожие ценные бумаги вместо первоначально предоставленных взаймы по сделке РЕПО, то классификация в данную категорию неправомерна.

Отражение в учете

Согласно требованиям Положения № 302-П долговые обязательства, удерживаемые до погашения, отражаются по методу амортизированной стоимости. В РСБУ и МСФО различается методика расчета по амортизированной стоимости и расчета резерва под обесценение. Равномерное (линейное) списание разницы, применимое в РСБУ, в МСФО не используется. В МСФО амортизированная стоимость рассчитывается с использованием эффективной процентной ставки, рассчитанной при первоначальном признании.

Метод эффективной процентной ставки представляет собой расчет амортизированной стоимости финансового актива или обязательства и распределения процентного дохода или расхода на применимый срок инструмента. Данный метод отличается от линейного метода тем, что при его использовании амортизация отражает норму доходности в балансовой стоимости финансового инструмента. Эффективная ставка процента — это ставка, которая позволяет привести сумму денежных поступлений или выплат за ожидаемый период действия инструмента к первоначальной признанной чистой балансовой стоимости финансового инструмента. Расчет можно осуществить по следующей формуле:

где ДПn — сумма n-го денежного потока;

Д — дата первого денежного потока;

n — количество денежных потоков.

Рассмотрим пример расчета по амортизированной стоимости с использованием метода эффективной процентной ставки.

Эффективная ставка (x) рассчитывается следующим способом:

где х = 11,079% — эффективная процентная ставка.

Согласно требованиям Положения № 302-П по долговым обязательствам, удерживаемым до погашения, по которым существует риск понесения потерь, создаются резервы на возможные потери в соответствии с Положением Банка России от 20.03.2006 № 283-П. Сумма резерва определяется исходя из категории качества актива (гл. 6 Положения Банка России от 26.03.2004 № 254-П).

При расчете резерва по международным стандартам строятся предполагаемые денежные потоки от финансового инструмента с признаками обесценения, которые дисконтируются с использованием первоначальной эффективной процентной ставки по долговому обязательству. Сумма резерва от обесценения измеряется как разница между балансовой стоимостью долгового обязательства и приведенной к текущему моменту стоимостью таких денежных потоков.

Статья написана по материалам сайтов: vuzlit.ru, studbooks.net, www.reglament.net, wiseeconomist.ru, www.audit-it.ru.

»

Помогла статья? Оцените её
1 Star2 Stars3 Stars4 Stars5 Stars
Загрузка...
Добавить комментарий

Adblock detector